Ein Fonds, der saisonale Muster zur Absicherung nutzt

Die laufende Hausse ist inzwischen neun Jahre alt und dem entsprechend „reif". Ohne Absicherungsstrategien auf die nächste Stufe zu setzen, erscheint wenig sinnvoll. Wer in diesem Umfeld solide Renditen erwirtschaften will, muss auf alternative Anlagestrategien zurück greifen.

Eine innovative Anlagestrategie hat die Seasonax Capital GmbH entwickelt. Sie hat gemeinsam mit der Kapitalverwaltungsgesellschaft HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH mit dem Seasonax Market Neutral einen Aktienfonds lanciert, der die Saisonalitäten an den Märkten nutzt. Gleichzeitig verfolgt er einen marktneutralen Ansatz. Somit ist er nicht von der jeweiligen Börsenphase (Hausse, Baisse, seitwärts) abhängig.

Saisonspezifische Erscheinungen werden genutzt

Saisonalitäten sind regelmäßige, vorhersehbare und sich jedes Jahr wiederholende Muster. Die bekanntesten saisonalen Einflüsse sind Ernteperioden, Zinsrückzahlungen, Wetterphänomene oder die traditionelle Jahresendrally bei Aktien. Wer diese Muster erkennt und saisonale Faktoren in seine Anlagestrategie einfließen lässt, kann statistische Vorteile nutzen und dadurch die Rendite seiner Investments deutlich optimieren.

Dimitri Speck, Managing Partner der Seasonax Capital GmbH, verfügt über mehr als 25 Jahre Erfahrung bei der Analyse saisonaler Muster. Er gilt als ausgewiesener Experte bei der Erstellung statistisch valider Handelssysteme. Einer der größten Vorteile dieser Strategie ist die regelmäßige Wiederholung. Das Ergebnis einer darauf basierenden Anlagestrategie wird dadurch deutlich stabiler und planbarer.

System zur Profiterwirtschaftung

Einzelne Aktien weisen im Jahresverlauf deutliche saisonale Muster auf – entweder aufgrund interner Geschäftsprozesse oder aufgrund einer Vielzahl externer Faktoren, die den Kursverlauf beeinflussen. Durch die Analyse der Einzelaktien verschiedener Börsenindizes kann Seasonax Capital diese wiederkehrenden Muster identifizieren. Das Unternehmen hat daraufhin eine Strategie entwickelt, die den Zeitpunkt der Wechsel zwischen einzelnen Aktien auf Basis saisonaler Trends ermöglicht. Durch die Investition in saisonal aussichtsreiche Aktien kann auf lange Sicht eine entsprechende Outperformance erreicht werden. Durch das Bündeln der wichtigsten saisonalen Trends im Jahresverlauf lassen sich so große kumulative Profite erwirtschaften.

Der Seasonax Market Neutral verfolgt eine Absolute Return Strategie. Er investiert in eine weltweite Auswahl an Aktien bei gleichzeitiger Absicherung des Markt- und Währungsrisikos durch Aktien-Index-Futures oder vergleichbare Instrumente. Unabhängig vom vorherrschenden Börsenumfeld soll so eine stabile und positive Wertentwicklung erzielt werden. Die Fondsmanager streben eine jährliche Performance von durchschnittlich rund 5% und mehr bei einer jährlichen Schwankungsbreite (Volatilität) von unter 10% an.

Starke Konzentration - hohe Fluktuation

Das Fondsportfolio ist mit rund 25 Einzeltiteln aus Europa und den USA vergleichsweise stark konzentriert. Seasonax Capital investiert gezielt in diejenigen Aktien, die in den kommenden Wochen aus zyklischer Sicht die höchsten Wertsteigerungen im Jahresverlauf versprechen. Geht die saisonal starke Phase zu Ende, wird in die nächsten Papiere umgeschichtet.

Der Seasonax Market Neutral kann zuzüglich eines Ausgabeaufschlags von max. 5,00% börsentäglich direkt über die KVG erworben werden. Ein Börsenhandel der Fondsanteile ist derzeit nicht vorgesehen. Neben den üblichen Verwaltungskosten berechnet Seasonax Capital eine performanceabhängige Erfolgsvergütung. Liegt die jährliche Wertentwicklung des Fonds über dem Referenzwert von 2,00% p.a., werden 20% dieser Mehrrendite (maximal jedoch 20%) als Erfolgsprovision berechnet. Eine negative Wertentwicklung muss jedoch zunächst wieder aufgeholt werden.