Propheten des Geldes

Finanziers von Fürsten und Königen

Seit 2018 ist der 39jährige Alexandre de Rothschild neuer Vorstandsvorsitzender der legendären Rothschild Bank und hat den Staffelstab von seinem Vater David übernommen, der in den Aufsichtsrat gewechselt ist. Seine Ahnen waren zu Napoleons Zeit die „Propheten des Geldes", wie es Heinrich Heine ausdrückte.

In ihrer langen Geschichte gelang es den Bankiers der Familie immer wieder, zu Finanziers von Fürsten- und Königshöfen zu avancieren. Legendär ist ihre Beteiligung an der Finanzierung des britischen Krieges gegen Napoleon. Wir sind gespannt, wie das Haus den Sprung in die Gegenwart geschafft hat.

Der Kunde und sein Anliegen

Wir sind 33 Jahre alt, ledig und wohnen in Berlin. Als wir 13 Jahre alt waren – also vor nunmehr 20 Jahren – hat unsere Oma ohne unser Wissen eine Term-Fix-Lebensversicherung für uns abgeschlossen, die Ende 2018 ausgezahlt wurde. Man kann sich vorstellen, dass die Überraschung groß war, plötzlich über die Summe von 750.000 Euro verfügen zu können, zumal wir in drei Jahren noch einmal die gleiche Summe erwarten dürfen! Im Moment liegt das Geld noch auf einem deutschen Girokonto, wo es natürlich nicht bleiben kann. Da wir weiter auf eigenen Füßen stehen und von unserer Arbeit bei einem Spielwarenhersteller leben wollen und können, soll das Geld langfristig – 10 Jahre – sicher angelegt werden und möglichst unangetastet bleiben.

Wenn das Kapital erhalten wird und sich ein wenig über die Inflation hinaus vermehrt, wären wir zufrieden. Aber natürlich ist uns klar, dass wir in unserem Alter und bei zehn Jahren Laufzeit auch ein wenig Risiko eingehen können.

Mit diesen Vorstellungen wollen wir die Bank konfrontieren und herausfinden, was sie zu bieten hat. Denn wir habe uns schon ein wenig mit den Themen ETFs und Robo-Advisors beschäftigt und uns sogar auf justETF bereits ein Portfolio zusammengestellt. Mal sehen, ob uns die Banker davon überzeugen können, dass sie etwas zu bieten haben, was die Maschine nicht leisten kann.

Der telefonische Erstkontakt

Wir werden bei unserem ersten Anruf direkt und ohne Wartschleife zu einem Vermögensberater durchgestellt. Das Vorgespräch verläuft sehr routiniert und präzise, man könnte auch sagen: professionell. Der Berater möchte zunächst wissen, wie wir auf die Rothschild Bank aufmerksam geworden sind und bedankt sich bereits vorab für unser Interesse an dem Bankhaus.

Anschließend erfragt er unser Anliegen und einige Daten von uns. Wir haben den Eindruck, dass seine Fragen direkt auf die Erfassung unserer Bedürfnisse abzielen. Er schlägt von sich aus ein persönliches Beratungsgespräch vor Ort in Zürich vor und wir vereinbarten einen Gesprächstermin.

Keine Gesprächszusammenfassung

Wir schildern dem Bankberater unsere finanzielle Situation, vor allem natürlich den überraschenden warmen Regen von unserer Oma, und erwähnen, dass wir uns online bereits ein Portfolio zusammengestellt haben und nun erfahren wollen, ob die Bank ein besseres Angebot machen kann.

Unmittelbar nach dem Telefonat wird der Termin schriftlich bestätigt, allerdings ohne eine Gesprächszusammenfassung oder anderweitige Unterlagen. Eine Information darüber, ob das Telefonat aufgezeichnet wird, gibt es ebenfalls nicht. Wir gehen also davon aus, dass das nicht der Fall ist.

Das Gespräch mit den Beratern vor Ort

Das Gebäude in der Züricher Zollikerstraße unweit des Zürichsees wirkt von außen relativ schlicht und unscheinbar. Wir können zunächst keine Beschriftung erkennen, die auf Rothschild hindeutet. Erst, erst als wir praktisch schon durch den Innenhof laufen, finden wir einen Hinweis. Die Empfangshalle empfinden wir als relativ groß, fast wie die Lobby in einem Hotel.

Ein Rezeptionist begrüßt uns und ruft unseren Gesprächspartner an. Der Berater erscheint umgehend, führt aus in den Beratungsraum und erkundigt sich nach unseren Getränkewünschen. Ein Kellner serviert die Getränke anschließend. Wir fühlen uns wertgeschätzt und aufmerksam behandelt. Alles läuft zudem sehr diskret ab.

Souverän und fachkundig

Wir merken von Beginn an, dass der Berater eine klare Vorstellung vom Gesprächsablaufs hat. Er führt uns zielgerichtet durch das Gespräch, wirkte dabei sehr souverän und fachkundig. Auf alle unsere Fragen und Einwände geht er verständlich ein.

Insgesamt gefällt uns die entspannte Gesprächsatmosphäre, die allerdings kurzzeitig dadurch gestört wird, dass der Berater nach Daten unserer Angehörigen fragt, um die Vermögensherkunft zu verifizieren. Das irritiert uns in diesem Moment etwas. Zudem erklärt er uns, es sei eher unüblich, dass Kunden – zumal aus dem Ausland – wie in unserem Fall von sich aus auf die Bank zugehen. In der Regel müsse er Kunden aktiv akquirieren. Nun, wenn wir eine Bank vom Namen her kennen, dann Rothschild.

80 Kunden pro Berater

Der Berater eröffnet das Gespräch damit, dass er sich und das Bankhaus vorstellt sowie einige Angaben zur Bankhistorie und zur Struktur macht. Wir erfahren unter anderem, dass Rothschild nach wie vor im Familienbesitz ist und es der Familie nicht vordergründig um Wachstum geht. Daher betreue jeder Berater nur etwa 80 Kunden. Im Vergleich dazu, meinte er, hätten die Berater anderer Bankhäuser etwa 300 Kunden. An anderer Stelle, in unserem redaktionellen Fragebogen, den wir im Anschluss an den Markttest versendet haben, spricht die Bank allerdings von 50. Im Private Banking ist das nach unserer Erfahrung allerdings eine eher unübliche Zahl.

Danach wird unsere finanzielle Vermögenssituation beleuchtet. Es geht um Immobilienbesitz, Vermögensverhältnisse in der Familie u.ä. Wir berichten auf Nachfrage von unseren Plänen, unserer Toleranz, was Schwankungen auf dem Kapitalmarkt betrifft, und über unsere Risikobereitschaft insgesamt.

Kosten auf Nachfrage

Der Berater seinerseits erläutert die drei Möglichkeiten, die uns die Bank mit Blick auf unser Vermögen zu bieten hat: komplette Vermögensverwaltung durch die Bank, Teilmitbestimmung durch den Kunden oder reine Vermögensberatung, wobei der Kunden letztlich selbst entscheidet. Auf Nachfrage teilt er uns mit, dass die Gebühren für die Vermögensverwaltung bei etwa einem Prozent liegen.

Anhand einer Broschüre mit Grafiken erläutert der Berater nun, wie sich die Performance der Rothschild Bank AG in den letzten 10 Jahren im Vergleich zu den Wettbewerbern entwickelt hat. Wir erfahren, dass die Performance zwar nie die am stärksten ausgeprägte am Mark war, sich die Verluste in schwachen Zeiten dadurch aber ebenfalls moderat verhielten.

Gedankenaustausch zum Thema Nachhaltigkeit

Wir empfinden seine Argumente als schlüssig und sind beeindruck davon, dass er alle unsere Fragen problemlos beantworten kann. Den WpHG-Fragebogen, der der Bank einen Rundum-Einblick in unsere Kenntnisse von Finanzen verschaffen soll und eine von der Finanzaufsicht lästige Pflichtaufgabe für die Banken ist, erklärt er uns vor Ort nur und bittet uns ihn zu Hause in Ruhe auszufüllen. Eine gute Lösung, das Gespräch nicht mit Details zu überfrachten. Fast entschuldigend bemerkt er, dass der Gesetzgeber dies so vorsehe.

Im weiteren Gesprächsverlauf erläutert der Berater die Investmentstrategie seines Hauses und spricht danach über das weitere Vorgehen, falls es zu einem Vertragsabschluss kommt. Unter anderem würden wir dann regelmäßige Informationen sowie den Zugriff auf das Onlineportal der Bank erhalten.

Ganz zum Schluss diskutieren wir noch das Thema Nachhaltigkeit. Der Berater will unter anderen wissen, was wir unter Nachhaltigkeit verstehen. An Nestlé käme man zum Beispiel nur schwer vorbei, wenn man in der Schweiz investieren wolle, meint er.

Die Betreuung nach dem Gespräch

Noch am selben Nachmittag sendet uns der Berater eine E-Mail, in der er sich für unseren Besuch bedankt und uns - wie besprochen - den WpHG-Fragebogen zukommen lässt mit der Bitte diesen auszufüllen. Ein Gesprächsprotokoll ist allerdings nicht dabei. Insgesamt empfinden wir die Nachbetreuung als adäquat und nicht nervig. Schade, dass dann am Ende ein richtiger Anlagevorschlag ausbleibt. Es fehlt uns die fundierte Vergleichsmöglichkeit zu anderen Häusern.

Auf unsere Absage reagiert der Berater sehr höflich und erkundigt sich nach unseren Beweggründen. Man sei gerade dabei, das Bankhaus künftig mehr auf Nachhaltigkeit auszurichten. Wir könnten uns jederzeit gerne wieder bei ihm melden.

Der Anlagevorschlag aus der Sicht des Kunden

Der Anlagevorschlag kommt spät – knapp vier Wochen nach dem Gespräch - und per E-Mail. Eigentlich ist es kein individualisierter Vorschlag, sondern wirkt ziemlich von der Stange. Davon sind wir doch einigermaßen enttäuscht.