Währungen bieten 2026 lukrative Chancen zur Portfolio-Diversifikation, auch ohne direkte Investitionen. Die Zinsdifferenz zwischen Euro und US-Dollar beeinflusst die Wechselkurse maßgeblich, wobei die US-Zinsen gegen den Dollar sprechen. Wichtig bleibt der Einfluss politischer Unsicherheiten in Europa und den USA. Auch der Schweizer Franken, der Yen und der Renminbi stehen im Fokus der Anleger.

Künstliche Intelligenz wird zum makroökonomischen Faktor – und beeinflusst bald auch Wechselkurse. Die USA profitieren bereits von Produktivitätsschüben durch KI-Investitionen. Europa hingegen verliert an Wettbewerbsfähigkeit. Warum das den Euro schwächen dürfte, erklären FUCHS DEVISEN anhand aktueller Daten des Institute of International Finance.

Frankreichs Schuldenproblem setzt die Eurozone unter Druck – und Deutschland steht als Hauptbürge in der Pflicht. Das Sicherungsseil trägt den Namen „Eurobonds“. Für Deutschland heißt das: Die ohnehin rasant schnell wachsende Neuverschuldung wird noch schneller steigen, noch teurer. Denn Frankreich zieht die deutsche Bonität mit nach unten. Das hat Folgen für Euro und Bitcoin.

Donald Trump dreht an der Zollschraube – und bringt das globale Handelssystem ins Wanken. Neue Strafzölle, Währungsdifferenzen und steigende Verbraucherpreise setzen vor allem amerikanische Unternehmen unter Druck. Der Big-Mac-Index zeigt, wie weit Wunsch und Wirklichkeit auseinanderliegen.

Der aktuelle OECD-Beschäftigungsausblick für die entwickelten Staaten zeigt: Der demografische Wandel trifft nicht nur Rentensysteme – er verändert die Stärke ganzer Währungen. Euro, Yen und Won drohen langfristig zu verlieren. Warum das so ist, welche Länder besonders betroffen sind und worauf Anleger jetzt achten sollten.

Die Bewegungen auf den Währungsmärkten werden 2025 voraussichtlich einen starken Einfluss auf die Rendite in globalen Portfolios haben. Der Dollar hat Rückenwind, der Euro schwächelt. Der Wind könnte aber im Jahresverlauf drehen. Auch der Yen wird in den Mittelpunkt rücken. Und Kryptowährungen werden wieder Schlagzeilen machen.

Saudi-Arabien hat seinen Dollar-Deal gelöst und kann seine Öl-Exporte künftig auch in anderen Währungen abrechnen. Dieser Schritt ist für die BRICS-Staaten interessant. Die wollen dem US-Dollar schon lange eine alternative Rechnungswährung im internationalen Handel entgegensetzen. Wie schnell kann eine Dollar-Entkopplung gelingen?

In den USA brennt mal wieder die Hütte. Der dortige Gewerbeimmobilienmarkt weist gefährliche Krisenzeichen auf. Der Brand kann schnell auf den Bankensektor überspringen. Stärkt oder schwächt das den Dollar? Eine Szenario-Analyse.

Zum Jahreswechsel deutet viel auf ein turbulentes Devisenjahr 2024 hin. Wer wissen will, wie sich die Wechselkurse entwickeln, braucht einen klaren Blick auf die Zinsentwicklung. Hier liegt ein beträchtlicher Teil der Marktteilnehmer gerade gehörig daneben, meint FUCHS-Devisen. Wie sich das auf Euro, US-Dollar und Co. auswirken wird, zeigt unsere Prognose für die kommenden zwölf Monate.

Viele Anleger messen dem Einfluss von Währungen in der Vermögensanlage nur wenig Bedeutung bei. Dabei finden sich hier viele Hebel, um das Portfolio zu optimieren. FUCHS-Kapital zeigt Ihnen eine gute Strategie.

Inhaber von Fremdwährungskonten aufgepasst: Die Finanzverwaltung regelt die Besteuerung solcher Konten rückwirkend neu. Dadurch entsteht Handlungsbedarf, sowohl bei Anlegern als auch bei Steuerberatern.

In dieser Woche gab es mehrere überraschende Notenbankentscheide. Sie zeigen: Bei den geldpolitischen Entscheidern sind Furcht und Unwissenheit weit verbreitet. Der "Club der Lavierer" wächst.

Im Urlaub zahlen wir ganz selbstverständlich mit Dänenkronen, Türkischer Lira oder US-Dollar, doch lohnen sich Währungsinvestment auch im Alltag? Über diese Frage diskutieren Pferdchen und Fuchs in der 29. Folge des Geldtipp-Podcasts. Sie sprechen über direkte und indirekte Anlagen in Währungen, über die besonderen Herausforderungen dieser Investments sowie über ihre Chancen und Risiken.

Geldpolitik ist auch Geopolitik. Rivalisierende Staaten wie China und die USA nutzen ihre Währungen, um sich Einfluss und Kontrolle zu sichern. Dieser "Währungskrieg" wird immer weiter forciert. Wie Anleger damit umgehen, erklären FUCHS-Devisen.

Was kostet die Welt? Dies scheint seit einigen Jahren und verstärkt seit der Corona-Pandemie und jetzt dem Russland-Ukraine-Krieg das Motto der federführenden Politiker zu sein. Wer will sich noch lumpen lassen, wenn es um die Vorherrschaft des westlichen Wertesystems gegenüber östlichen Autokratien geht? Niemand. Nicht nur die Industriestaaten geben Geld aus, als hätten sie einen Goldesel im Stall stehen, auch Schwellenländer gehen in die Vollen. Das hat zum Teil schwerwiegende Folgen.

Investoren müssen sich auf einen Zermürbungskrieg zwischen Russland und der Ukraine, also dem NATO-Bündnis, einstellen – und damit auch einer langsamen Zermürbung des Euro. Die Perspektiven sind inzwischen einigermaßen klar.

An den Währungsmärkten könnte es 2023 einen grundlegenden Richtungswechsel geben. Die großen Zinsschritte der US-Notenbank haben den Kurs des US-Dollars gegenüber dem Euro 2022 kräftig hochgezogen. In der Spitze ist der Greenback gegenüber der Gemeinschaftswährung um knapp 19% gestiegen. Der Kurs des Euro war zwischenzeitlich sogar wieder unter die Parität gefallen.

Die Börsen starten verhalten ins neue Jahr. Sie sind gefangen zwischen Konjunktursorgen und Inflationshoffnungen. Zudem gibt es Hoffnungen auf eine Belebung der Wirtschaft in China. Die allerdings sind wegen des Inflationspotenzials ein zweischneidiges Schwert. Aktien werden sich darum sehr vorsichtig durch das erste Quartal tasten.

Viele Anleger schließen das Börsenjahr 2022 mit einem Verlust in ihren Anlagedepots. Für den optimalen Start in das kommende Börsenjahr liefert Ihnen FUCHS-Kapital eine Prognose zu den wichtigsten Anlageklassen.